潘曉俊：互聯(lián)網(wǎng)助貸通知再解讀
【引言】這里從背景和核心內(nèi)容兩方面先開展再解讀，后續(xù)還會對銀行機(jī)構(gòu)怎么按照這個(gè)實(shí)施落地繼續(xù)。
【正文】
一、互聯(lián)網(wǎng)助貸的定義與監(jiān)管背景
互聯(lián)網(wǎng)助貸是指商業(yè)銀行借助外部互聯(lián)網(wǎng)平臺發(fā)放貸款的業(yè)務(wù)模式，屬于互聯(lián)網(wǎng)貸款的一種形式。根據(jù)國家金融監(jiān)督管理總局《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)管理提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》（以下簡稱助貸新規(guī)），互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)需嚴(yán)格遵守《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》等監(jiān)管規(guī)章制度。
這里有幾個(gè)核心背景：
（一）監(jiān)管的認(rèn)可
金融監(jiān)管總局近日發(fā)布《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)管理?提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》（以下簡稱《通知》），有關(guān)司局負(fù)責(zé)人就《通知》相關(guān)問題回答了記者提問中，提到部分商業(yè)銀行借助外部互聯(lián)網(wǎng)平臺發(fā)放貸款的互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)快速發(fā)展，主要服務(wù)于個(gè)人消費(fèi)和小微企業(yè)、個(gè)體工商戶的生產(chǎn)經(jīng)營。相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)依托相對成熟的消費(fèi)場景、交易客群、客戶數(shù)據(jù)，與商業(yè)銀行形成互補(bǔ)，在協(xié)助商業(yè)銀行為廣大金融消費(fèi)者提供更便捷的貸款服務(wù)、提升貸款服務(wù)效率等方面發(fā)揮了積極作用。總局制定《通知》，旨在推動(dòng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)規(guī)范有序發(fā)展。
（二）監(jiān)管關(guān)心的重點(diǎn)
也是回記者問中重點(diǎn)提到的，權(quán)責(zé)收益不匹配、定價(jià)機(jī)制不合理、業(yè)務(wù)發(fā)展不審慎、金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)不完善等問題，包括提記者問的重點(diǎn)提煉和整個(gè)通知內(nèi)容，都是主要圍繞這些點(diǎn)來的。這是我們這次分享的最為重要的內(nèi)容。
二、新規(guī)核心內(nèi)容解析
國家金融監(jiān)督管理總局于2025年4月1日發(fā)布的《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)管理提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》（助貸新規(guī)）是互聯(lián)網(wǎng)助貸監(jiān)管的重要里程碑。該規(guī)定自2025年10月1日起正式施行，不僅適用于各類型商業(yè)銀行，外國銀行分行、信托公司、消費(fèi)金融公司、汽車金融公司也需參照執(zhí)行。新規(guī)的核心內(nèi)容可歸納為以下方面：
（三）新規(guī)明確范圍確定
助貸新規(guī)是明確依附于《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》的，所以這里限定了一個(gè)業(yè)務(wù)范圍，就是主要線下審核和抵質(zhì)押貸款不屬于新規(guī)管理范圍。
《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》第五條明確下列貸款不適用本辦法：
1、借款人雖在線上進(jìn)行貸款申請等操作，商業(yè)銀行線下或主要通過線下進(jìn)行貸前調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)評估和授信審批，貸款授信核心判斷來源于線下的貸款；
2、商業(yè)銀行發(fā)放的抵質(zhì)押貸款，且押品需進(jìn)行線下或主要經(jīng)過線下評估登記和交付保管；
3、中國銀行保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會規(guī)定的其他貸款。
（二）新規(guī)明確管理原則
商業(yè)銀行開展互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持總行集中管理、權(quán)責(zé)收益匹配、風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)合理、業(yè)務(wù)規(guī)模適度四大原則。這要求銀行在業(yè)務(wù)拓展過程中，必須強(qiáng)化總行的主體管理責(zé)任，確保業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與收益在不同主體間的合理分配，建立科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)模型，并保持與自身風(fēng)險(xiǎn)管理能力相匹配的業(yè)務(wù)規(guī)模。
重要提示分析：商業(yè)銀行總行應(yīng)當(dāng)明確互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)主責(zé)部門，這里明確指出了有個(gè)主責(zé)部門的要求，但沒有限定只有一個(gè)責(zé)任部門，銀行也可以根據(jù)業(yè)務(wù)種類分類或者金額分類等自行分類細(xì)化對應(yīng)互聯(lián)網(wǎng)助貸的不同主責(zé)部門，但及時(shí)部門不同，負(fù)責(zé)的健全管理制度，制定穩(wěn)健合理的業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃，建立科學(xué)審慎的風(fēng)險(xiǎn)管理指標(biāo)體系，對銀行整體助貸業(yè)務(wù)加強(qiáng)管理，并針對不同平臺、不同產(chǎn)品的規(guī)模、增速、集中度、不良貸款率、不良貸款形成率、代償賠付率等指標(biāo)實(shí)施嚴(yán)格管理要求都是一樣的。所以如果是一個(gè)業(yè)務(wù)主責(zé)部門還好，如果是不同的業(yè)務(wù)主責(zé)部門負(fù)責(zé)不同的業(yè)務(wù)類型，對應(yīng)的這些管理要求和數(shù)據(jù)報(bào)表統(tǒng)計(jì)口徑要盡量一致，不然也容易引起監(jiān)管的額外工作量帶來負(fù)面影響。
（三）新規(guī)明確合作機(jī)構(gòu)管理
新規(guī)要求商業(yè)銀行對平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)、增信服務(wù)機(jī)構(gòu)實(shí)行名單制管理，并通過官方網(wǎng)站、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用程序等渠道披露名單，且不得與名單外機(jī)構(gòu)開展互聯(lián)網(wǎng)助貸業(yè)務(wù)合作。此舉旨在規(guī)范合作機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入，防止不合規(guī)機(jī)構(gòu)通過變相方式參與助貸業(yè)務(wù)。特別是對于增信服務(wù)機(jī)構(gòu)，新規(guī)強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行需至少每季度評估一次其代償賠付能力，防范過度增信風(fēng)險(xiǎn)。
重要提示分析：這里明確了兩類身份，一類是平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)，通常就是我們理解的助貸平臺，另外一類增信服務(wù)機(jī)構(gòu)，通常就是我們理解的融擔(dān)和保險(xiǎn)。但這里有個(gè)特殊情況，就是增信服務(wù)機(jī)構(gòu)同時(shí)承擔(dān)了平臺運(yùn)營和增信服務(wù)的雙重角色，這里監(jiān)管沒有做特殊注明，實(shí)踐中看到很多銀行就報(bào)送了增信服務(wù)機(jī)構(gòu)，很典型的就是平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)的自營融擔(dān)公司出現(xiàn)在名單中，反而平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)自身沒有出現(xiàn)。
（四）新規(guī)明確定價(jià)與收費(fèi)管理
新規(guī)明確要求商業(yè)銀行在合作協(xié)議中明確平臺服務(wù)、增信服務(wù)的費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)或區(qū)間，并將增信服務(wù)費(fèi)計(jì)入借款人綜合融資成本。同時(shí)明確規(guī)定平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)不得以任何形式向借款人收取息費(fèi)，增信服務(wù)機(jī)構(gòu)不得以咨詢費(fèi)、顧問費(fèi)等形式變相提高增信服務(wù)費(fèi)率。這一規(guī)定直接回應(yīng)了市場上常見的通過拆分費(fèi)用變相提高融資成本的問題。
重要提示分析：這里的確明確提出了，所有的各類成本都是要納入借款人綜合融資成本的，目前流行的各種24%利率+融擔(dān)費(fèi)用（或者雙融擔(dān)費(fèi)用）也好，24%利率+商城收費(fèi)（會員或者綁定收費(fèi)）或者各種公證等收費(fèi)模式，都是一律被要求納入借款人綜合融資成本的。的確在實(shí)踐中有部分區(qū)域性銀行接受了這樣的收費(fèi)模式，但是作為股份制商業(yè)銀行建議還是評估每個(gè)合作機(jī)構(gòu)，不采納這樣的分拆收費(fèi)合作模式。
此外，剛才提到的24%，或者18%亦或者lrp4倍的說法其實(shí)都是有對應(yīng)出處的，監(jiān)管新規(guī)也考慮到了實(shí)際的綜合融資成本的難度，所以在新規(guī)中提出確保借款人就單筆貸款支付的綜合融資成本并沒有提出，2020年8月18日最高人民法院審判委員會第1809次會議《關(guān)于修改〈關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問題的規(guī)定〉的決定》修正中規(guī)定的民間借貸利率的司法保護(hù)上限為“合同成立時(shí)一年期貸款市場報(bào)價(jià)利率（LPR）的4倍”，對于金融機(jī)構(gòu)或特定公司（如小額貸款公司、融資擔(dān)保公司等受金融監(jiān)管部門監(jiān)管的企業(yè)），其借貸行為不受此限制。而是提出符合2017年發(fā)布《最高人民法院關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)金融審判工作的若干意見》等有關(guān)規(guī)定中，第二條規(guī)定的請求對總計(jì)超過年利率24%的部分予以調(diào)減的，應(yīng)予支持，以有效降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)的融資成本。
（五）新規(guī)明確風(fēng)險(xiǎn)管控與自主風(fēng)控
新規(guī)強(qiáng)調(diào)商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)充分獲取借款人必要信息，自主開展風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)與審批。合作協(xié)議中應(yīng)當(dāng)明確，平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)不得以設(shè)定審批通過率下限等方式，對商業(yè)銀行自主評審貸款實(shí)施不當(dāng)干預(yù)。這意味著民生銀行在與平臺合作時(shí)，必須保持獨(dú)立的風(fēng)控評審能力，不能將風(fēng)險(xiǎn)決策過度外包給合作平臺。
重要提示分析：這是監(jiān)管在此次助貸新規(guī)和之前《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》中反復(fù)提及到的核心內(nèi)容，這次就是提出了平臺運(yùn)營機(jī)構(gòu)不得以設(shè)定審批通過率下限等方式的更細(xì)節(jié)的要求。
（六）總結(jié)表，互聯(lián)網(wǎng)助貸新規(guī)核心要求概述
http://www.qinyier.com/yanjiu/detail/10191.html